Когда токен валится в пуле после ругпула, хака или события с ликвидностью — DEX-цена корректируется за секунды, а CEX-стакан занимает 5–15 минут чтобы подтянуться. В этом окне открыт большой спред между двумя ценами одного и того же токена.Гайд: почему DEX валится быстрее, как отличить настоящий дамп от ругпула-ловушки, как захватить gap через короткую позицию на CEX-перпе.
Когда токен резко валится в DEX-пуле (большой ордер на продажу, ругпул, хак, паника, событие проекта), ончейн-цена меняется в момент исполнения транзакции. CEX-стакан подтягивается за этим движением минутами: маркет-мейкеры закрывают свои bid'ы только когда увидят, что DEX действительно ушёл вниз. В этом промежутке между «DEX уже упал» и «CEX осознал что упал» открыт большой спред — иногда от 20% до 99%+ на катастрофических событиях.
DEX-пул работает на формуле x · y = k: одна крупная продажа сразу двигает цену по кривой пропорционально объёму. Никакой очереди заявок, никакой задержки — каждая транзакция меняет состояние пула в той же блокчейн-транзакции. CEX-стакан, наоборот, состоит из заявок маркет-мейкеров, которые активно подстраиваются под рынок. Когда происходит drama (rug, hack, mass exit), маркет-мейкеры на CEX часто отступают — снимают bid'ы и ждут. Пока они не выставят новые низкие цены, CEX «висит» по старой высокой.
Логика сделки: купить токен дёшево на DEX (где цена уже упала) и одновременно открыть короткую позицию на CEX-перпетуале (где цена ещё высокая). Когда CEX-стакан подтянется к DEX-уровню — позиция на CEX уходит в плюс, а ончейн-токен можно продать обратно по уже выровненной цене. Прибыль приходит из закрытия разрыва, не из самого движения цены вниз.
Полная сделка состоит из двух одновременных операций: покупка ончейн (где цена низкая) и шорт на CEX-перпе (где цена ещё высокая). Когда CEX подтянется к DEX-цене, обе позиции закрываются — прибыль приходит из разрыва, не из направления.
Можно было бы просто продать токен на CEX-споте по высокой цене. Но это работает только если уже есть позиция в токене НА БИРЖЕ — что для арбитража флэшкрэша почти всегда не так (DEX-покупка только что произошла, токен в кошельке, не на бирже). Перевести на CEX и продать = слишком медленно (5–15 минут перевода = окно успеет закрыться).
Перп решает обе проблемы: (1) не нужно владеть токеном для открытия короткой позиции — это маржинальный контракт; (2) исполнение мгновенное, в момент клика. Закрытие тоже мгновенное. Перп клирится по индексной цене, которая отражает консенсус нескольких бирж, поэтому конвергенция к фактическому ценообразованию неизбежна — это и приносит прибыль.
В первые 1–3 минуты после сигнала спред максимальный. После 5–10 минут CEX-маркет-мейкеры обычно начинают подстраиваться, спред сужается. Через 15–30 минут на типичном дампе спред почти схлопнут. Поэтому реакция должна быть быстрой — открыть обе позиции в первые минуты после алерта.
В отличие от других типов арбитража, тут счёт идёт на минуты — окно живёт коротко. Алгоритм оптимизирован под скорость: фильтр и проверки прошли заранее, исполнение идёт почти параллельно.
Сигнал в Telegram содержит: символ, размер падения (–47% / 5min), CEX-площадку с активным перпом, текущий спред CEX vs DEX, ссылку на DEX-swap, контракт в нужной сети. Анти-фейк-дамп эвристика помечает явные ругпулы и дампы где ликвидность исчезает — на такие лучше не идти.
Открыть контракт в GoPlus или honeypot.is: можно ли продать? Если honeypot — выход. Проверить ликвидность пула: если она исчезла или резко сокращается прямо сейчас — это не отскок, это ликвидати-эвент. Цена в таких сценариях не возвращается.
На бирже из сигнала (где есть активный перп с глубокой ликвидностью): убедиться что в кошельке для перпов есть USDT/USDC с достаточной маржой. Размер позиции рассчитать из доступной маржи и leverage — типично 3×–5× для контроля над риском, не выше.
Открыть DEX-агрегатор по ссылке из сигнала: 1inch / Jupiter / другой. Сумма — то, что готов рискнуть на ончейн-стороне. Узкий допуск проскальзывания (3–5% — спред уже большой, можно). После транзакции токен в кошельке.
Сразу после клика по DEX-свапу (не дожидаясь подтверждения транзакции) открыть рыночный шорт на CEX-перпе того же размера. Сейчас обе стороны открыты: DEX-сторона будет двигаться с ценой пула, CEX-сторона с индексом. Спред между ними и есть позиция.
Цель — не «полное закрытие разрыва», а сужение до приемлемого. На типичных 20–40% дампах CEX подтягивается на 50–70% за 5–15 минут. На больших катастрофических событиях (60%+) hold может быть час и больше — funding-rate за это время незначителен.
Закрыть шорт на CEX-перпе. Параллельно продать ончейн-токен через DEX-агрегатор обратно в USDT/USDC. Если CEX-сторона дала больше прибыли чем DEX-сторона потеряла на проскальзывании выхода — сделка в плюс. Не торговаться за последние пункты — окно ушло, дальше будет хуже.
Зафиксировать главное: токен, размер дампа, время входа/выхода, цена входа на DEX и CEX, цена выхода. Через 10–20 сделок появится понимание какие сигналы реально дают прибыль (большие дампы на ликвидных перпах) а какие нет (мелкие дампы или редкие перпы).
Купили токен на DEX по «дну», а цена ушла ещё ниже. Шорт на CEX-перпе частично компенсирует, но если CEX не подтягивается и тоже падает с DEX — обе стороны в минусе, спред не закрывается. Это происходит на настоящих коллапсах (хак проекта, действия регуляторов). Анти-фейк-дамп эвристика помогает фильтровать такие, но не гарантирует.
Часть «дампов» — это honeypot-токены, которые можно купить но нельзя продать. Купил на DEX, увидел зелёную цифру — а вышел только частично или вообще не вышел. Всегда проверять через GoPlus/honeypot.is перед клика по свапу, особенно на свежих токенах.
Свежие альты часто имеют только спот-листинг на CEX, без перпа. Шортить нечем — остаётся только купить дёшево на DEX и надеяться на отскок цены вверх (а не на конвергенцию CEX). Это уже не арбитраж, а спекуляция. Сигнал помечает наличие перпа — если нет, лучше пропустить.
На крупных скандалах (хак, регуляторное действие) биржа может приостановить торги выбранным токеном или объявить делистинг. Открытые позиции принудительно закрываются по специальным условиям — обычно в худшую для держателя сторону. Когда сигнал по большому событию, проверить новости конкретной биржи перед открытием шорта.
Купили токен на DEX, держали 10 минут, пул за это время изменился — ликвидность могла уйти. При продаже обратно проскальзывание может оказаться выше, чем при покупке. Допуск проскальзывания на exit-свопе должен быть пересчитан в моменте, не оставлен на 3–5% из сигнала.
Пошагово — реалистичная сделка на флэшкрэше. Конкретные числа моделируют типичный сигнал: дамп 35% за 5 минут на средне-ликвидном альте, CEX подтягивается на 25% за 8 минут. Это не SFUND-outlier (тот в кейсе ниже), а типичная картинка модального улова.
Логика: шорт на CEX дал +$220 (цена ушла с $1.00 до $0.78). DEX-сторона потеряла ~$150 (купили по $0.65, продали по $0.75, но проскальзывание и комиссии съели часть прибыли от роста). Разница +$70 минус комиссии = чистые ~$65 на сделке.
Это типичный профит на флэшкрэше среднего масштаба. На больших катастрофах (60%+ дампы) аналогичная математика даёт $500–2000 на ту же $1000 позицию — отсюда outlier-результаты как SFUND в кейсе ниже. Но средний улов — это десятки долларов, не тысячи.
Флэшкрэш-арбитраж — это редкие большие окна, не ежедневный поток. Типичный ритм — 3–8 сигналов в неделю, с разбросом в зависимости от активности рынка. На спокойных неделях может быть 1–2 сигнала; на волатильных (массовые ликвидации, рагпулы, события на крупных проектах) — десятки.
Главный фактор — рыночная волатильность. Спокойные рынки = мало флэшкрэшей; турбулентные периоды (особенно мемкоин-сезоны и моменты падения BTC) = частые большие окна. Тот же сигнал даст разный результат двум трейдерам в зависимости от скорости реакции, размера позиции и насколько грамотно настроен exit.
Средний улов на типичной сделке — $50–300 на $1k позиции. Это меньше чем кейс SFUND ($100 → $3 028, ×30 множитель) — кейс показан потому что реально случился, а не как ожидание. Большинство сигналов даёт сдержанный профит; редкие катастрофические события дают outliers.
Сложив всё это, получается два жёстких правила:
В отличие от обычного CEX-DEX, ритм здесь редкий-но-большой. В отличие от межбиржевого, нет фазы перевода между биржами — позиция держится delta-neutral через перп, а не через физическое перемещение токена. В отличие от funding-арбитража, hold короткий (минуты, не дни) и прибыль — из разрыва цены, не из накопленного фандинга.
Вручную отследить момент когда DEX-цена резко расходится с CEX — почти невозможно: нужно одновременно смотреть на 30+ сетей, тысячи активных пулов и сравнивать с CEX-стороной. Finder делает это в фоне: фильтр по 5M-падению с подтверждением по 1H, сравнение с CEX-листингом, расчёт спреда и проверка через анти-фейк-дамп эвристику. В Telegram приходит только когда все три условия выполнены.
Что приходит в канал и реальный кейс — ниже.
Каждая карточка — событие из истории DEX-Dump канала. Числа взяты из DexScreener в момент срабатывания. Окна разной длительности — от 30 минут до 2 часов — и разной магнитуды.
Флэшкраш на Ethereum DEX. Спред 8 885% держался два часа — медленный сетап с большим запасом по времени на исполнение, что редко для дампов такой магнитуды.
Меньший по магнитуде дамп на Solana (−86.9%) с пиковым спредом 570%. Не аномалия «раз в месяц» — типичный еженедельный улов на средней волатильности.
Самый резкий отскок из подборки. За 30 минут DEX-цена ушла на +17 200% от дна — окно исполнения предельно узкое, но магнитуда события максимальная.
Это outliers, не норма. Большинство DEX-дамп сигналов ловят дампы 20–40% со спредами 30–80% — спокойные сделки на $50–300 нет. Опубликовано четыре экстремальных кейса (включая SFUND выше) для иллюстрации верхней границы того что бывает. Прошлая производительность ≠ гарантии.
Живой DEX-фид цен по активно торгуемым пулам на трекаемых сетях. Изменения цен за окна 5M / 1H / 6H / 24H питают dump-детектор.
Резкие 5M-падения с 1H-подтверждением флагают дамп. Анти-фейк-дамп эвристика проверяет глубину пула, профиль объёма и CMC-флаг для rug-типичных паттернов. Призрачные дампы не стреляют сигналы.
Кросс-референс dump-токена против того же листинга на каждой CEX (spot & perp). Считаем спред = CEX цена / DEX цена. Только спреды ≥10% с валидной CEX-ликвидностью квалифицируются.
Сигнал включает: происхождение дампа, FDV, дни, предупреждение по ликвидности, рекомендуемое направление трейда с лучшей CEX-стороной, funding-rate (hold может длиться часы), DEX swap-диплинк.
Детект происходит ончейн. Сетлмент происходит на CEX перпетуалах. Обе стороны должны быть live чтобы сигнал стрельнул.
CEX perp-площадки для short-стороны: Bybit, OKX, Bitget, MEXC, BingX, Gate, KuCoin, Binance, Hyperliquid, Phemex, AscendEX, Lighter, EdgeX.
SCAM / USDT -47%🔻🔥 SOLANAEPjFWdd5AufqSSqeM2qN1xzybapC8G4wEGGkZwyTDt1v
Header показывает движение цены (-47% за 5min), чейн, top спред vs CEX, прибыль на $1k. Дальше row таймфреймов (5M / 1H / 6H / 24H) для контекста — это разовый блип или начало большего.
Ниже — инфа по токену (имя, дни, ликвидность, FDV) и рекомендуемое направление трейда. FUTURES-таблица перечисляет каждую perp-площадку с этим токеном с funding-rate, потому что hold может пересечь funding-циклы.
Live дампы показывают пулы, которые сейчас в активном drawdown — заходи пока спред самый широкий. Снапшот пула обновляется каждые 2с — видишь движение цены в реальном времени.
Закрытые дампы архивирует последние 24ч resolved сигналов — полезно для разбора entry/exit тайминга на своих трейдах.
Все типы арбитража включены без тарифов и квот, пока продукт в бете.
Все типы арбитража, все биржи, все уровни сигналов — без тарифов, карт и квот. О ценах сообщим до релиза; ранние пользователи остаются на специальных условиях.
Чтобы не приходилось мониторить десятки сетей вручную — пинг приходит когда дамп подтверждён, контракт чист и есть рабочий перп для шорта. Вся информация для решения уже в сообщении.
Алерты в Telegram